Colombia movió USD 29.100 millones en criptoactivos en un año y Colombia Fintech pide un marco legal

El informe Fintech Snapshot - Cripto y Blockchain 2026 de Colombia Fintech ubica al país como el quinto mercado cripto de América Latina y propone derogar tres cartas circulares de la Superintendencia Financiera, crear un registro público de proveedores y permitir activos virtuales en pagos de comercio exterior.

Colombia registró USD 29.100 millones en actividad con criptoactivos entre julio de 2025 y junio de 2026, lo que la ubica como el quinto mercado cripto de América Latina, según el informe Fintech Snapshot - Cripto y Blockchain 2026 que Colombia Fintech, el gremio de las empresas de tecnología financiera, publicó el 29 de octubre de 2026. El estudio, que toma datos de la firma de análisis Chainalysis, muestra que la adopción en el país está impulsada por usos prácticos como pagos internacionales y remesas, y advierte que el sector enfrenta una asimetría regulatoria: paga impuestos y entrega reportes, pero no tiene un marco legal que reconozca su actividad. Para una pyme que exporta, importa o recibe pagos desde el exterior, el informe importa porque describe qué herramientas ya se usan para mover dinero más barato y qué está todavía en zona gris.

Un mercado que crece más rápido que el promedio regional

De acuerdo con el comunicado de Colombia Fintech, la economía cripto colombiana creció 13,8 % en el periodo analizado, frente a un promedio de 9,8 % en la región. Las cifras corresponden a la ventana de julio de 2025 a junio de 2026, es decir, no son datos del mes en curso sino del último año medido por Chainalysis.

El dato que más llama la atención para el mundo empresarial es la composición de las compras: el 48 % de lo que se compra en plataformas de intercambio (exchanges) en Colombia corresponde a stablecoins, que son criptoactivos diseñados para mantener un valor estable, normalmente atado al dólar. Eso indica que buena parte de quienes compran no lo hacen para especular, sino para guardar valor en una moneda dura o para enviar y recibir pagos.

El gremio señala que la adopción responde a necesidades concretas: pagos transfronterizos, remesas y la búsqueda de protegerse frente a la volatilidad cambiaria. A escala global, la página del informe reporta que los envíos de stablecoins entre países crecieron 77,5 %, al pasar de USD 124.200 millones a USD 220.300 millones.

Remesas por menos de 2 %: la cuenta que hacen los negocios

Uno de los hallazgos con impacto directo en el bolsillo es el costo de enviar dinero. Según el informe, los canales tradicionales de remesas cobran entre 5 % y 7 % del monto enviado, mientras que los rieles basados en criptoactivos y stablecoins pueden bajar esa comisión a menos de 2 %.

Para dimensionarlo con un ejemplo ilustrativo: si un pequeño taller de confecciones en Pereira recibe de un cliente en el exterior un pago equivalente a USD 10.000, una comisión de 6 % le quitaría USD 600, mientras que una de 2 % le costaría USD 200. La diferencia es plata que se queda en capital de trabajo. Sin embargo, el mismo informe reconoce que esos rieles operan sin un marco legal claro, de modo que el ahorro viene acompañado de incertidumbre jurídica, cambiaria y bancaria.

Qué ofrecen hoy las empresas del ecosistema

El informe también describe la oferta de las compañías del sector, con base en la Encuesta de Caracterización del Ecosistema Fintech que realiza el gremio. El 66,7 % de las empresas de esta vertical ofrece servicios de Web3 y blockchain (la tecnología de registro distribuido sobre la que funcionan los criptoactivos), y el 55,6 % ofrece infraestructura de pagos. Las billeteras digitales, los exchanges y los servicios de custodia son ofrecidos cada uno por el 44,4 % de las empresas.

El comunicado no precisa cuántas empresas respondieron la encuesta, por lo que esos porcentajes deben leerse como una foto de la oferta del ecosistema y no como una medición del mercado total. El documento completo en PDF, de libre descarga, contiene la metodología.

Gravámenes sin derechos: la asimetría que denuncia el gremio

El centro del informe es lo que Colombia Fintech llama "gravámenes sin derechos". Por un lado, el Estado ya exige obligaciones al sector: el gremio menciona resoluciones de la Dirección de Impuestos y Aduanas Nacionales (DIAN) que adoptan el marco de reporte CARF de la Organización para la Cooperación y el Desarrollo Económicos (OCDE) a partir de 2026, y los reportes antilavado que exige la Unidad de Información y Análisis Financiero (UIAF). CARF es el estándar internacional para que las plataformas reporten a las autoridades tributarias las operaciones con criptoactivos.

Por otro lado, no existe una ley que habilite y reconozca la actividad. El Proyecto de Ley 510, que buscaba regularla, fue archivado en 2026. Además, el régimen cambiario no incluye a los criptoactivos entre los mecanismos válidos de canalización obligatoria en operaciones de comercio exterior.

A eso se suman, según el gremio, cartas circulares de la Superintendencia Financiera que en la práctica operan como prohibiciones y que generan serias barreras de acceso al sistema bancario, un fenómeno conocido como desbancarización o de-risking: los bancos cierran o niegan cuentas a empresas del sector para evitar riesgos.

La hoja de ruta que propone Colombia Fintech

El informe cierra con una agenda de cambios regulatorios. Las propuestas, tal como las presenta el gremio, son:

• Derogar las cartas circulares 29 de 2014, 78 de 2016 y 52 de 2017 de la Superintendencia Financiera.

• Expedir un marco normativo integral con obligaciones proporcionales.

• Crear un registro público de proveedores.

• Ajustar el régimen cambiario para admitir activos virtuales en el pago de importaciones y exportaciones.

• Consolidar reglas claras para la tokenización de activos del mundo real (RWA, por su sigla en inglés).

Estas son propuestas del gremio, no decisiones del Gobierno ni del Congreso. Ninguna de ellas está vigente, y su aprobación dependería de la Superintendencia Financiera, el Banco de la República o un nuevo proyecto de ley.

Lo que cambiaría para importadores y exportadores

La propuesta de permitir activos virtuales en pagos de comercio exterior es la que más toca a las pymes. Hoy, una empresa que importa insumos o exporta productos debe canalizar sus divisas por los mecanismos que reconoce el régimen cambiario, y los criptoactivos no están entre ellos.

Piense, como ejemplo ilustrativo, en una tostadora de café especial en el Huila que vende a compradores en Estados Unidos y Europa. Si la propuesta prosperara, podría recibir pagos en stablecoins con costos menores y dentro de la ley; mientras eso no ocurra, aceptar ese tipo de pago la expone a incumplir la normatividad cambiaria. Algo similar le pasaría a una distribuidora de repuestos en Cúcuta que paga a proveedores en Asia: la promesa de menores comisiones choca hoy con la falta de reconocimiento legal.

El registro público de proveedores también ayudaría a los pequeños negocios a distinguir qué plataformas cumplen requisitos mínimos, algo que hoy depende de la diligencia de cada empresario.

Por qué las cuentas bancarias son el cuello de botella

La desbancarización no es solo un problema de las empresas cripto. Cuando un banco cierra la cuenta de un proveedor de pagos, los comercios que usan ese proveedor pueden ver interrumpidos sus cobros. Una tienda en línea de accesorios en Barranquilla que ofrece a sus clientes extranjeros la opción de pagar con una billetera digital, por ejemplo, depende de que la empresa que procesa esos pagos tenga acceso estable al sistema financiero.

Por eso la derogación de las cartas circulares 29 de 2014, 78 de 2016 y 52 de 2017 aparece de primera en la lista del gremio. El informe sostiene que, mientras esas instrucciones sigan vigentes, el sector seguirá pagando impuestos y reportando sin poder operar con normalidad dentro del sistema bancario.

Qué puede hacer una pyme mientras se define la regulación

Mientras las propuestas se discuten, la recomendación prudente es no tomar decisiones de pagos internacionales sin asesoría contable y cambiaria. Si su negocio ya usa stablecoins o billeteras digitales para cobrar o pagar en el exterior, revise con su contador cómo se están declarando esas operaciones ante la DIAN, dado que el marco CARF ya obliga a las plataformas a reportar. Compare el costo real de sus remesas o giros actuales con las alternativas, pero ponga en la balanza el riesgo regulatorio. Y siga el debate: si el Gobierno o el Congreso retoman un proyecto de ley, las reglas para comercio exterior podrían cambiar.

En PYME NOTICIAS hemos seguido cómo otros países de la región están ordenando a sus empresas de tecnología financiera, como en Bolivia, donde la ASFI incorporó 36 fintech a su regulación, y cómo el financiamiento basado en datos llega a las mipymes, como el caso de BID Lab y la fintech uruguaya Paigo. También analizamos el comportamiento de los flujos de dinero que llegan a los negocios de barrio en la caída de las remesas a México en agosto.

Fuente principal: Colombia Fintech, "Colombia se consolida como el quinto mercado cripto de América Latina, impulsado por usos prácticos como pagos y remesas, pero el ecosistema enfrenta el reto crítico de superar una asimetría regulatoria", publicado el 29 de octubre de 2026. Información complementaria: Colombia Fintech, Fintech Snapshot - Cripto y Blockchain 2026, octubre de 2026.

Preguntas frecuentes sobre la regulación de criptoactivos en Colombia

¿Cuánto dinero movió Colombia en criptoactivos según Colombia Fintech?

Colombia registró USD 29.100 millones en actividad con criptoactivos entre julio de 2025 y junio de 2026, según datos de Chainalysis citados en el informe de Colombia Fintech publicado el 29 de octubre de 2026.

¿Qué lugar ocupa Colombia en el mercado cripto de América Latina?

Según el informe Fintech Snapshot - Cripto y Blockchain 2026, Colombia es el quinto mercado cripto de América Latina.

¿Cuánto creció la economía cripto en Colombia?

Creció 13,8 % en el periodo de julio de 2025 a junio de 2026, frente a un promedio regional de 9,8 %, de acuerdo con el informe de Colombia Fintech.

¿Qué son las stablecoins y cuánto pesan en Colombia?

Son criptoactivos diseñados para mantener un valor estable, normalmente atado al dólar. El 48 % de las compras en exchanges en Colombia corresponde a stablecoins, según el informe.

¿Cuánto cuesta enviar una remesa con criptoactivos frente a los canales tradicionales?

El informe indica que los canales tradicionales cobran entre 5 % y 7 % del monto, mientras que los rieles con criptoactivos y stablecoins pueden costar menos de 2 %.

¿Qué es la asimetría regulatoria que denuncia Colombia Fintech?

Es la situación en la que el sector cripto tiene obligaciones tributarias y de reporte ante la DIAN y la UIAF, pero no cuenta con un marco legal que reconozca y habilite su actividad. El gremio la resume como "gravámenes sin derechos".

¿Qué cartas circulares pide derogar el gremio?

Colombia Fintech propone derogar las cartas circulares 29 de 2014, 78 de 2016 y 52 de 2017 de la Superintendencia Financiera, que según el gremio operan en la práctica como prohibiciones.

¿Qué pasó con el Proyecto de Ley 510?

Según el informe de Colombia Fintech, el Proyecto de Ley 510, que buscaba regular la actividad con criptoactivos, fue archivado en 2026.

¿Puede una pyme pagar importaciones con criptoactivos en Colombia?

Según el informe, el régimen cambiario actual excluye a los criptoactivos de la canalización obligatoria en comercio exterior. Colombia Fintech propone permitirlo, pero es una propuesta y no una norma vigente.

¿Qué es el reporte CARF?

Es el marco de reporte de criptoactivos de la OCDE. Según Colombia Fintech, resoluciones de la DIAN lo adoptan a partir de 2026 para que las plataformas reporten operaciones a la autoridad tributaria.

¿Dónde se puede descargar el informe completo?

El informe Fintech Snapshot - Cripto y Blockchain 2026 se descarga gratis en la página de Colombia Fintech, en formato PDF.